DeFi là tên gọi tắt của tài chính phi tập trung hay còn gọi là tài chính mở, được tạo ra với mục tiêu khắc phục những thiếu sót của hệ thống tài chính truyền thống.

Định nghĩa về DeFi

DeFi là thuật ngữ mô tả hệ sinh thái gồm các dịch vụ tài chính và ứng dụng phi tập trung đang thu hút sự quan tâm lớn từ các nhà đầu tư, hầu hết dựa trên nền tảng Ethereum blockchain.

Một số sản phẩm và dịch vụ DeFi phổ biến.

Hệ sinh thái dịch vụ tài chính DeFi có tính chất minh bạch, nguồn mở và tất cả mọi người đều có quyền truy cập hay hoạt động mà không cần thông qua bất kì cơ quan trung tâm nào. Điều này giúp tiết kiệm được chi phí do bỏ qua sự phụ thuộc vào bên thứ ba. Người dùng sẽ sử dụng các ứng dụng mạng ngang hàng (P2P) và ứng dụng phi tập trung (Dapps) để kiểm soát cũng như sử dụng những tài sản của mình trong hệ sinh thái DeFi.

Nhờ vào sử dụng mạng blockchain mã nguồn mở (permissionless blockchain), bất kỳ ai có thiết biết kết nối với Internet đều có thể dễ dàng tiếp cận với các dịch vụ của người sáng tạo ra DeFi. Các module được xây dựng trong bộ khung của DeFi có thể tương tác trực tiếp với các blockchain công khai, từ đó tạo ra các sản phẩm và dịch vụ tài chính cũng như thị trường hoàn toàn khác biệt.

Ưu điểm của DeFi

DeFi khác với hệ thống tài chính truyền thống là không chịu sự ràng buộc bởi cơ quan trung gian như ngân hàng hay tòa án để phân xử khi có sự cố xảy ra. Mọi tranh chấp đều được giải quyết theo mã chương trình. Điều này giúp cho hệ thống tài chính sẽ hoạt động hiệu quả nhất mà không tốn quá nhiều chi phí vận hành, đồng thời người sử dụng sẽ luôn có quyền kiểm soát số tiền mà họ đang sở hữu.

Những đặc điểm của DeFi. Ảnh: Appinventiv.

Khác biệt tiếp theo của DeFi là không thể bị kiểm duyệt hoặc tác động bởi chính quyền hay tập đoàn lớn. Hệ thống DeFi đem tới sự ổn định và hoàn toàn có thể được các quốc gia sử dụng thay thế cho các chính phủ hay tổ chức tài chính truyền thống.

Các cá nhân thu nhập thấp cũng có thể được hưởng nhiều lợi ích từ các loại hình dịch vụ tài chính sáng tạo như DeFi. Điều này khác hoàn toàn với các mô hình tài chính truyền thống chỉ tập trung thu lợi nhuận dựa trên vai trò trung gian.

Ứng dụng của DeFi trong lĩnh vực tài chính

DeFi có nhiều lợi thế hơn so với tài chính truyền thống, đặc biệt trong các hoạt động vay và cho vay. Người dùng có thể thế chấp tài sản kỹ thuật số, qua đó tiếp cận với các dịch vụ tài chính cho vay dễ dàng hơn.

GES Global hiện đang tiên phong trong ngành DeFi tại thị trường Đông Nam Á. Dự án của công ty chú trọng phát triển các giải pháp thanh toán, cho vay ngang hàng, thương mại điện tử và sàn giao dịch phi tập trung.

Dù chưa ra mắt, dịch vụ vay và cho vay GFinn được cho là sở hữu tiềm năng lớn để thúc đẩy cuộc cách mạng trong ngành tài chính. Nhờ công nghệ blockchain và trí tuệ nhân tạo, hệ thống AI có thể tự tìm và ghép cặp người vay và cho vay phù hợp rồi thực hiện dựa trên điều khoản của hợp đồng thông minh.

Không giống như các dịch vụ cho vay tín chấp truyền thống, người dùng có thể đặt niềm tin hoàn toàn vào tính ưu việt của công nghệ, thay vì người vay. Điều đó giúp thị trường trường vay và cho vay trên nền tảng blockchain giảm nhiều rủi ro dù hệ thống không cần kiểm tra lịch sử tín dụng.

Tài chính truyền thống mất rất nhiều chi phí và thời gian trong việc vay tín chấp vì cần có nhiều bên liên quan tham gia. Để giảm thiểu rắc rối như vậy, DeFi sử dụng các hợp đồng thông minh như một giải pháp tối ưu về kinh tế mà vẫn đảm bảo chất lượng dịch vụ.

So sánh mô hình tài chính truyền thống với DeFi. Ảnh: Appinventiv.

Ngoài vay và cho vay, một số dự án khác còn cho phép phát triển công cụ phái sinh, thị trường dự đoán phi tập trung, bảo hiểm…

Những hạn chế của DeFi

Tất nhiên, công nghệ nào cũng tồn tại một số hạn chế nhất định và DeFi không phải ngoại lệ. Vấn đề của nó nằm ở hiệu suất khi muốn mở rộng quy mô phát triển. Do đặc thù của mạng blockchain không nhanh bằng các mạng tập trung nên các ứng dụng xây dựng trên blockchain cũng sẽ bị ảnh hưởng.

Đồng thời, do loại bỏ các bên trung gian, DeFi sẽ chuyển trách nhiệm sang người dùng. Bản chất các sản phẩm blockchain là bất biến nên việc hạn chế lỗi phát sinh do người dùng là một thách thức rất lớn.

Hệ sinh thái của DeFi khiến cho người sử dụng không dễ dàng trong việc lựa chọn ứng dụng thích hợp. Bên cạnh đó, việc xây dựng các ứng dụng cũng gặp khó khăn với tính tương thích với hệ sinh thái DeFi tới mức nào.

Hiện nay, trải nghiệm của người dùng đối với DeFi vẫn chưa thực sự tốt. Họ chưa nhìn thấy được lợi ích hữu hình nào để có thể chuyển đổi từ hệ thống truyền thống sang DeFi. Nhà sáng tạo DeFi cần thay đổi điều này thì mới có thể đem DeFi trở thành giá trị cốt lõi quan trọng của tài chính toàn cầu.

Dù còn những hạn chế nhưng không thể phủ nhận, DeFi vẫn được đánh giá là một giải pháp hoàn toàn khả thi trong việc thay thế tài chính truyền thống nhờ những giá trị có thể mang lại cho công động.

Soobean CBM tổng hợp